بازار نزولی ممکن است برای سرمایه‌گذارانی که اغلب با سقوط ارزش دارایی‌هایشان همراه با کاهش تعداد فرصت‌ها برای کسب سود مواجه می‌شوند، دورهای سخت باشد. برای برخی، بازارهای نزولی زمان‌های نگران‌کننده‌ای هستند که ممکن است همه بازده‌های کسب‌شده در ماه‌های گذشته را از دست بدهند، در حالی که برای برخی دیگر، فرصتی است که کمتر کسی ریسک استفاده از آن را می‌پذیرد.
7 نکته برای ایمن ماندن در بازار نزولی
دیدگاه شما هر چه باشد، یک نکته قطعی است; اقدام غیرمنطقی و عدم کاهش صحیح خطرات می‌تواند منجر به عواقب فاجعه آمیزی شود. به این ترتیب، ایده خوبی است که برای درک چگونگی محافظت از خود در یک بازار نزولی، چه در برابر تهدیدات خارجی، چه خطرات ناشناخته یا حتی تصمیمات بد خود، کمی زمان بگذارید. در این مقاله در مورد راه‌های ایمن ماندن در بازار نزولی بحث شده است.
بیمه غیرمتمرکز
ارزهای دیجیتال به عنوان یک طبقه دارایی فوق‌العاده پر ریسک شناخته شده‌اند که ممکن است سودهای فوق‌العاده یا زیان‌های سرسام‌آوری به ارمغان بیاورند.
در حالی که بسیاری از معامله‌گران به دلیل اندازه دقیق پوزیشن، استراتژی‌های ورود و خروج مشخص و درک کامل نسبت ریسک به ریوارد، برای مقابله با نوسانات بازار به خوبی مجهز هستند، تعداد کمی خطرات امنیتی ناشی از استفاده از پلتفرم های متمرکز و غیرمتمرکز را در نظر می‌گیرند.
تنها در سه ماه گذشته، چندین پلتفرم اصلی متمرکز ارز دیجیتال تحت فشار قرار گرفته‌اند و تعدادی از پلتفرم‌های DeFi هک شده‌اند. نتیجه مشترک این است که بسیاری از سرمایه گذاران متحمل زیان شده و تقریباً کل سرمایه خود را از دست داده‌اند.
با ادامه بازار نزولی، این احتمال وجود دارد که تعدادی از پلتفرم‌های محبوب‌تر سرمایه‌گذاری ارزهای دیجیتال در ماه‌های آینده سقوط کنند.
اگرچه تشخیص اینکه کدام پلتفرم ها بیشتر در معرض خطر هستند دشوار است، اما اکنون می توان تقریباً به طور کامل خطر از دست دادن وجوه ناشی از یک رویداد نامطلوب را از طریق استفاده از بسترهای بیمه غیرمتمرکز کاهش داد.
این پلتفرم‌ها به کاربران اجازه می‌دهند از طریق طیف وسیعی از محصولات پوشش غیرمتمرکز در برابر هک، سرقت، شکست قراردادهای هوشمند و موارد دیگر در امان بمانند.
با پرداخت هزینه پوشش، کاربران همانطور که در شرایط و ضوابط خط‌مشی تعریف شده است محافظت خواهند شد که می‌تواند آنها را از ضررهای احتمالی فاجعه‌بار در برخی شرایط نجات دهد.
فاصله گرفتن از دارایی‌هایی که بیش از حد ارزش گذاری شده‌اند
اگر شبیه اکثر سرمایه گذاران هستید، احتمالا تعداد انگشت شماری دارایی در سبد خود دارید که شانس کمی برای بازگشت به شکوه سابق خود را دارند. با این وجود، شما آنها را نگه می‌دارید، زیرا نمی‌خواهید ضرر خود را تثبیت کنید و همچنان به امید رشد دوباره، در مقابل فروش آن مقاومت می‌کنید.
متأسفانه، دارایی‌هایی که به طور قابل توجهی بالاتر از ارزش ذاتی یا مطلوب خود معامله می‌شوند، به ندرت برای طولانی مدت در این وضع قرار می‌گیرند. پایان این وضعیت زمانی است که سهام برای مدتی بیشتر از نسبت P/E خود معامله می‌شود و یا زمانی که ارزهای دیجیتال ضعیف تبلیغات خود را از دست می‌دهند و فشار فروش شروع به افزایش می‌کند.
با ردیابی دورهای پایه‌های دارایی‌های انتخابی خود، از جمله وضعیت توسعه، ابزار، بودجه، اندازه و احساسات جامعه، نقدینگی و درک عمومی، می‌توانید شروع به شناسایی دارایی‌های موجود در پرتفوی خود کنید که احتمالاً در افق زمانی شما با مشکل مواجه خواهند شد.
با در نظر گرفتن این موضوع، همیشه ایده خوبی است که برای هر دارایی که در اختیار دارید، یک استراتژی خروج تعریف کنید و در صورت نیاز، زیان خود را در اسرع وقت کاهش دهید. ممکن است بخواهید استراتژی خروج خود را به طور خودکار با تنظیم سفارشات فروش محدود درست زیر نقاط حمایتی حیاتی یا فروش بازار در جایی که نقدینگی اجازه می‌دهد، اعمال کنید.
فروش با زیان می‌تواند آسیب‌زا باشد، اما نگه داشتن دارایی‌های از دست رفته در بلندمدت می‌تواند منجر به زیان‌های بالقوه ویرانگر شود. شما باید به شدت از به اصطلاح «اثر انحصاری» آگاه باشید که باعث می‌شود سرمایه‌گذاران وقتی می‌دانند اساساً هیچ شانسی برای بهبود وجود ندارد، دارایی‌ها را نگه می‌دارند و دارایی‌هایی را که پتانسیل بیشتری برای سودآوری دارند را می‌فروشند.
این یک مهارت خوب است که بتوانید بدون اینکه خیلی عجول باشید، زودتر از پوزیشن‌های از دست رفته خارج شوید. به همین ترتیب، از تمایل به معاملات انتقام جویانه اجتناب کنید. این امر می‌تواند منجر به ضررهای بیشتر شود.
به ارزش‌گذاری‌ها بسیار توجه کنید
در طول یک بازار صعودی، ارزهای دیجیتالی که به خوبی تبلیغ می‌شوند، به ارزشی دست می‌یابند که اغلب به طور چشمگیری از ارزش ذاتی آنها فراتر می‌رود. همانطور که ممکن است انتظار داشته باشید، این ارزش معمولاً در یک بازار نزولی سقوط می‌کند.
متأسفانه تعداد کمی از معامله‌گران به ارزش‌گذاری دارایی‌های خود توجه می‌کنند. آنها به جای اینکه ارزش‌گذاری‌های بیش از حد را پیش بینی سقوط در آینده بدانند، در عوض معتقدند که نشانه قدرت است.
دلتای بین ارزش بازار در گردش (قیمت توکن * عرضه در گردش) و ارزش گذاری کاملاً رقیق شده (قیمت توکن * عرضه کل) معمولاً با گذشت زمان کاهش می یابد زیرا بخش بیشتری از ذخایر توکن عرضه می‌شود.
به همین دلیل، عاقلانه است که به ارزش‌گذاری‌های کاملاً رقیق‌شده در بازارهای نزولی توجه کنیم، زیرا عرضه مازاد ناشی از باز شدن دارایی‌های قفل شده، کمک‌های اکوسیستم، توکن‌های بازاریابی و غیره می‌تواند بر ارزش آن تأثیر منفی بگذارد.
این موضوع را می‌توان به راحتی از طریق صفحه‌ی بررسی کوین‌ها ردیابی کرد، جایی که ما به جزئیات عرضه در گردش، عرضه کل، ارزش بازار و ارزش بازار کاملاً رقیق شده اکثر ارزهای دیجیتال توجه می‌کنیم. اگر تفاوت زیادی بین ارزش بازار و ارزش بازار کاملاً رقیق شده وجود داشته باشد، می‌تواند به عنوان یک علامت هشدار در نظر گرفته شود.
لیکویید استیکینگ
استیکینگ یک روش فوق العاده محبوب برای کسب بازدهی معقول در حوزه‌ی دارایی‌های دیجیتال مبتنی بر POS یا DPOS است.
اما این بازده با هزینه فرصت همراه است. اکثر پروتکل‌های استیکینگ از کاربران می‌خواهند دارایی‌های خود را برای مدت زمان مشخصی قفل کنند. این مدت زمان ممکن است در برخی موارد روز، هفته، ماه یا حتی سال باشد.
در طول این مدت، ممکن است فرصت‌های بالقوه سودآوری مانند افزایش سرسام‌آور قیمت یک دارایی بدون دلیل موجه، به وجود بیاید. اما به دلیل دوره قفل اجباری، شما نمی‌توانید دارایی خود را برای سرمایه گذاری در جای دیگر بفروشید. به همین ترتیب، یک رویداد نامطلوب می‌تواند بر دارایی یا بلاک چین زیربنایی آن تأثیر بگذارد و شما نتوانید از پوزیشن خود خارج شوید.
اهمیت این موضوع زمانی مشخص شد که LUNA پس از سقوط استیبل کوین UST ارزش خود را از دست داد. سهامداران LUNA در یک دوره استیکینگ 21 روزه قفل شده بودند و مجبور شدند شاهد کاهش ارزش توکن‌هایشان از بیش از 86 دلار به کمتر از 0.001 دلار در بازه زمانی یک هفته باشند.
لیکویید استیکینگ یک راه حل بالقوه برای این چالش فراهم می‌کند. در حال حاضر تعدادی پلتفرم وجود دارد که به کاربران اجازه می‌دهد تا توکن‌های خود را بدون قربانی کردن نقدینگی به اشتراک بگذارند. این پلتفرم‌ها از نظر نحوه کار متفاوت هستند، اما معمولاً زمانی که کاربران دارایی‌های بومی خود را به اشتراک می‌گذارند، تعداد معادلی از توکن‌های مشتق کاملاً نقدی را در اختیار کاربران قرار می‌دهند. این توکن‌های مشتق را می‌توان بدون محدودیت فروخت و یا معامله و استفاده کرد، یا می‌توان از آنها برای بازخرید توکن‌های استیک شده پس از سپری شدن یک پنجره زمانی معین استفاده کرد.
Lido در حال حاضر محبوب‌ترین ارائه‌دهنده لیکویید استیکینگ است، اما نام‌های معروف دیگر عبارتند از Ankr، Socean و StaFi.
تحقیقات خود را انجام دهید
یکی از بهترین راه‌ها برای بهبود عملکرد سرمایه‌گذاری و معاملات، آگاهی بیشتر است. در عمل، این به معنای بهره برداری از منابع داده مناسب و استفاده از ابزارهای مناسب برای استخراج بینش عملی است.
به هر حال، یک سرمایه‌گذار آگاه اغلب موفق است. در بازار نزولی که در آن حرکت‌های اشتباه می‌تواند منجر به عواقب سخت شود، این سرمایه‌گذار در امان خواهد بود.
خوشبختانه، انبوهی از اطلاعات موجود است که به شما کمک می کند نه تنها در صدر بازار بمانید، بلکه به بینش هایی که دیگران توجهی به آن ندارند نیز دسترسی داشته باشید. با استفاده از ده‌ها پلتفرم تحلیلی موجود، اکنون می‌توان اکثر پروژه‌ها، بازارها و روندها را به خوبی مطالعه کرد.
در CoinMarketCap، مجموعه گسترده‌ای از ابزارها و منابع ارائه شده است که می‌توانید از آنها برای مطلع شدن از فرصت‌های جدید و پیگیری پروژه‌های مورد علاقه خود استفاده کنید.
برای کسانی که می‌خواهند رویکردی مبتنی بر داده‌ها را برای استراتژی سرمایه‌گذاری خود اتخاذ کنند، چندین پلتفرم، تجزیه و تحلیل و ردیابی درون زنجیره‌ای را ارائه می‌دهند. بسیاری از آنها یک طرح رایگان دارند و می‌توان از آنها برای شناسایی زودهنگام روندها و شناسایی نقاط ورود/خروج، علاوه بر علائم هشدار دهنده احتمالی استفاده کرد.
برخی از محبوب ترین این پلتفرم ها عبارتند از Nansen، IntoTheBlock، Glassnode، Dune Analytics و Santiment.
سبد خود را متنوع کنید
ارزهای دیجیتال پتانسیل ایجاد بازدهی باورنکردنی یا زیان‌های سنگین را دارند. مانند هر استراتژی سرمایه گذاری، هدف شما این است که اطمینان حاصل کنید که سود شما بیشتر از ضرر باشد.
تنوع بخشی یکی از بهترین راه‌ها برای انجام این امر است. به جای اینکه همه تخم مرغ‌های خود را در یک سبد قرار دهید و امیدوار باشید که یک سکه/توکن یک شبه رشد کند، بهتر است با تقسیم وجوه خود بر روی انواع دارایی‌ها، ریسک خود را کاهش دهید.
متأسفانه، گفتن این موضوع در مورد ارزهای دیجیتال آسان‌تر از انجام آن است زیرا اکثریت قریب به اتفاق کوین‌ها از بیت کوین پیروی می‌کنند. با این حال، به طور بالقوه می‌توانید با تقسیم سرمایه‌گذاری‌های خود در بخش‌های مختلف مانند DeFi، کوین‌های لایه اول، راه‌حل‌های لایه دوم، توکن‌های حاکمیتی، دارایی‌های متاورس و غیره، ریسک‌های خود را کاهش دهید.
با انجام این کار، اطمینان حاصل می‌کنید که پورتفولیوی شما می‌تواند در برابر شوک‌های ناگهانی به هر بخش خاص مقاومت کند، در حالی که همچنان روند صعودی که می‌تواند با انتخاب برندگان در سایر بخش‌ها همراه باشد را حفظ کنید. با مجموعه‌ای ترکیبی از دارایی‌ها، می‌توانید به پورتفولیوی خود کمک کنید تا در مقابل زیان در امان باشد و در عین حال در معرض رشد بالقوه در طیف وسیعی از بخش‌ها قرار بگیرد.
در سال‌های اخیر پلتفرم‌های متعددی برای کمک به ساده‌تر کردن این فرآیند پدید آمده‌اند. یکی از ساده ترین آنها یک پورتفولیوی توکن شده است که به شما امکان می‌دهد از طریق یک توکن در معرض چندین دارایی قرار بگیرید. این دارایی‌ها شامل صندوق شاخص Crypto20 است که امکان متنوع کردن پورتفولیو با 20 ارز دیجیتال برتر بر اساس ارزش بازار را می‌دهد، و همچنین شاخص پالس DeFi، که طیف وسیعی از توکن‌های DeFi را در بر می‌گیرد.
برخی نیز ترجیح می دهند از طیف وسیعی از روش‌ها و اشکال سرمایه گذاری برای کاهش ریسک استفاده کنند. به عنوان مثال، استفاده از مشتقات برای پوشش ریسک در پوزیشن‌های اسپات در زمان‌های نوسان شدید یا تقسیم سرمایه‌گذاری‌ها در طیف وسیعی از پلتفرم‌ها برای کاهش خطر رویدادهای قوی سیاه، مانند هک، خرابی یا سوء استفاده.
با افزایش پیچیدگی چشم انداز سرمایه گذاری، تعداد بردارهای حمله بالقوه افزایش می‌یابد. اگر پوزیشن‌های شما در معرض این نوع خطرات قرار دارد، عاقلانه است که اقدامات محافظتی را انجام دهید.
اینفلوئنسرها و توصیه کننده‌ها را آنفالو کنید
متأسفانه صنعت ارزهای دیجیتال مملو از عالمان و متخصصان خودخوانده است. بسیاری از آنها واقعاً معتقدند که می‌توانند آینده را پیش بینی کنند و سعی دارند اطمینان حاصل کنند که مخاطبانشان نیز همین فکر را می‌کنند.
اما در حالی که برخی از اینفلوئنسرها پیرو اخلاقیات هستند و محدودیت‌ها و خطاپذیری خود را به طور کامل مورد بحث قرار می‌دهند، برخی دیگر پیروانی به ظاهر فرقه‌ای ایجاد کرده‌اند که اساساً هر چیزی را که تبلیغ می‌کنند با تحقیقات کم یا بدون تحقیقات اضافی خریداری می‌کنند.
حقیقت این است که اکثر اینفلوئنسرهای حوزه‌ی ارزهای دیجیتال پس زمینه مالی ندارند و اکثریت قریب به اتفاق فاقد تجربه لازم برای جداسازی پروژه‌های واقعا امیدوارکننده از پروژه‌های تبلیغاتی کوتاه مدت هستند. علاوه بر این، بسیاری از اینفلوئنسرها به سادگی برای تبلیغ میم‌کوین یا پروژه‌های نیمه کاره پول می‌گیرند و به ندرت این موضوع را اعلام می‌کنند.
تحت عبارت رایج “این یک مشاوره مالی نیست (NFA)”، بسیاری از اینفلوئنسرها در مورد پروژه‌های خاص با مخاطبان اغلب ساده لوح و تأثیرپذیر خود صحبت می‌کنند، که در پی آن بسیاری از آنها خرید می‌کنند و به آینده امید می‌بندند. همانطور که ممکن است انتظار داشته باشید، این کاربران اغلب متضرر شده و بیشتر آنها تمام سرمایه خود را از دست می‌دهند.
همیشه وقتی کسی به شما توصیه به خرید می‌کند، دیدگاهی شکاکانه داشته باشید، به‌ویژه زمانی که آن فرد سابقه طولانی موفقیت در این حوزه را ندارد.
به یاد داشته باشید: همه‌ی افراد در بازار صعودی متخصص هستند. در زمان اوج هیجان، اغلب اشتباه کردن در هر سرمایه‌گذاری در حوزه‌ی ارزهای دیجیتال دشوار است. به همین دلیل، مهم است که برای انجام تحقیقات خود (DYOR) وقت بگذارید، به این معنی که از منابع اطلاعات اولیه، ارائه دهندگان داده و هر سیستم تحلیل دیگری که فکر می‌کنید می‌تواند به شما کمک کند، استفاده کنید.
منبع: Coinmarketcap
پاسخ