شرکتهای سرمایهگذاری دارایی دیجیتال در سال 2022، حدود 2.7 میلیارد دلار به پروژههای مالی غیرمتمرکز سرازیر کردند که 190 درصد نسبت به سال 2021 افزایش داشت. این در حالی بود که سرمایهگذاریها در پروژههای مالی متمرکز با کاهش 73 درصدی به 4.3 میلیارد دلار در بازه زمانی مشابه، رسید.
افزایش سرمایه گذاری در حوزهی DeFi
افزایش خیره کننده در تامین مالی DeFi علیرغم کاهش ارقام کلی تامین مالی کریپتو از 31.92 میلیارد دلار در سال 2021 به 18.25 میلیارد دلار در سال 2022 و نزولی شدن بازار بود.
بر اساس گزارش اول مارس CoinGecko، با استناد به دادههای DefiLlama، این ارقام به طور بالقوه حوزهی DeFi را به عنوان حوزهای با پتانسیل رشد بالا نشان میدهد. این گزارش بیان میدارد که کاهش بودجه تامین مالی CeFi (پروژههای مالی متمرکز) نشاندهنده رسیدن این حوزه به درجهای از اشباع است.
رشد سرمایه گذاری DeFi نیز یک افزایش خیره کننده 65 برابری از سال 2020، در شروع آخرین دوره صعودی را نشان میدهد.
بر اساس گزارش CoinGecko، بزرگترین تامین مالی DeFi در سال 2022 از فروش 1 میلیارد دلاری توکنهای LUNA توسط Luna Foundation Guard (LFG) در فوریه، حدود سه ماه قبل از فروپاشی فاجعه بار Terra Luna Classic (LUNC) و TerraClassicUSD (USTC) در ماه می حاصل شد.
صرافی غیرمتمرکز بومی اتریوم Uniswap و پروتکل استیکینگ اتریوم Lido Finance نیز به ترتیب 164 و 94 میلیون دلار جذب کردند.
در همین حال، FTX و FTX US بزرگترین تامین مالی CeFi را ثبت و ۸۰۰ میلیون دلار در ژانویه جمعآوری کردند که تنها در سال ۲۰۲۲ حدود ۱۸.۶ درصد از بودجه CeFi را تشکیل میداد. با این حال، این دو صرافی کریپتو تنها 10 ماه بعد سقوط و اعلام ورشکستگی کردند.
CoinGecko اعلام داشت: سایر زمینههای سرمایهگذاری شامل زیرساختهای بلاک چین و شرکتهای فناوری بلاک چین بود که به ترتیب 2.8 میلیارد دلار و 2.7 میلیارد دلار جذب کردند.
هنریک اندرسون، مدیر ارشد سرمایهگذاری در شرکت مدیریت صندوق دارایی Apollo Crypto مستقر در استرالیا، بیان داشته است که شرکت او اخیراً در حال بررسی چهار بخش خاص در حوزهی ارزهای دیجیتال است:
اولین مورد “NFTfi” است که به گفته او نتیجه ترکیب DeFi و NFT است. منظور از NFTfi پروژههای NFT هستند که از DeFi برای اجرای استراتژیهای معاملاتی مختلف برای کسب درآمد غیرفعال یا پروژههای NFT طولانی یا کوتاه مدت استفاده میکنند.
I haven't bought any NFTFI token
Just waiting for @nftperp to launch a token.
Anything perp derivatives outperforms other categories
Wen launch 👀 pic.twitter.com/yaW6HNkIGN
— DeFI Saint 🦇🔊 (@TheDeFISaint) February 17, 2023
دومین و سومین مورد، پلتفرمهای مشتق بر روی زنجیره و استیبلکوینهای غیرمتمرکز هستند که اندرسون معتقد است به دلیل سقوط FTX و اقدامات نظارتی اخیر به وجود آمدهاند:
با توجه به شکست FTX و افزایش اقدامات نظارتی، شاهد ایجاد علاقه مجدد به پلتفرمهای مشتقات بلاکچین، مانند GMX، SNX و LYRA بودهایم. استیبل کوینهای غیرمتمرکز مانند LUSD/LQTY نیز از محیط نظارتی فعلی بهرهمند شدهاند.
After @LiquityProtocol listed on Binance, combined with the recent crackdown by the SEC against Centralized Stablecoins has put some spotlight on this narrative.
Let's check it out of TOP 15 Decentralized Stablecoins 👇👇 pic.twitter.com/XWJvWpaT4l
— HC – Capital (@hc_capital) March 5, 2023
چهارمین موردی که اندرسون به آن اشاره کرد، شبکههای لایه ۲ مبتنی بر اتریوم بود. وی بیان داشت: سال 2023 سال لایه 2 و به ویژه لایه ۲ مبتنی بر اتریوم است.
این مدیر ارشد توضیح داد که توکنهای لایه ۲ مانند Optimism (OP)، با توجه به راهاندازی شبکه آزمایشی «Base» که توسط Coinbase ایجاد شده و توسط Optimism پشتیبانی میشود اخیراً عملکرد خوبی داشتهاند.
GMX، SNX، LYRA، LQTY و OP بخشی از سرمایهگذاریهای شرکت Apollo Crypto هستند.
ماه گذشته، مایلز دویچر، تحلیلگر ارزهای دیجیتال، در توییتی پیش بینی کرد که توکنهای zero-knowledge، توکنهای استیکینگ مشتقه، توکنهای هوش مصنوعی (AI)، توکنهای دائمی DEX، توکنهای «بازده واقعی»، توکنهای GambleFi، استیبل کوینهای غیرمتمرکز و کوینهای چینی در سال 2023 به دلیل تامین مالی بالا عملکرد خوبی خواهند داشت:
To make the biggest gains in crypto, you need to position yourself in the strongest narratives.
Some of the trends outlined in this thread still have potential to generate 50x opportunities.
🧵: 8 crypto narratives I'm eyeing right now. 👇
— Miles Deutscher (@milesdeutscher) February 18, 2023
با این حال، منابع مالی سرمایه گذاری خطرپذیر در فضای کریپتو در سه فصل گذشته متوالی در پی شرایط سخت بازار کاهش یافته است.
منبع: Cointelegraph
پاسخ